Forestil dig dette: Jeg er 18, går på college og bor 3.000 miles hjemmefra. Jeg stopper ved en musikbutik og fikler rundt med et af tastaturerne der. Det er rart. Jeg afslutter en samtale med en af ​​sælgerne. Han er sød. Han spørger, om jeg gerne vil købe det keyboard, jeg spiller. Jeg fortæller ham, at jeg umuligt kunne, da det er en god $ 2000 uden for mit sortiment. Han introducerer mig til butikskredit . Et par timer senere opretter jeg dette herlige tastatur i mit kollegieværelse.

Da jeg gik hjem til vinterferie, tog jeg tastaturet med mig. Og fik næsten pisket i mit liv, da min far fandt ud af, hvad jeg havde gjort: over $ 100 om måneden i 24 måneder - og mig en universitetsstuderende uden job. Han fik mig til at lægge en annonce i avisen, og jeg var heldig nok til at sælge tastaturet til, hvad jeg stadig skyldte på det.Annoncering

Du ville tro, at jeg havde lært min lektion dengang, men du ville tage fejl.Et par år senere planlagde jeg et år i udlandet lige uden for college. Til brug i nødstilfælde fik jeg et sikret kreditkort, en af ​​de tilbud, hvor du placerer $ 200 på en konto og får en kreditgrænse på $ 300.

Det var virkelig ikke et dårligt træk - i løbet af mit år i Europa gav det mig stor sikkerhed, og jeg havde aftalt med min mor at foretage minimumsbetalingerne på $ 10, indtil jeg kom tilbage. Og da jeg kom tilbage, betalte jeg det.Annoncering

Problemet er, at jeg ikke annullerede det, når jeg først havde betalt det, og snart begyndte jeg at få flere tilbud på bedre kreditkort. $ 1000 grænse. $ 2500 grænse. Guldkort. Platin kort. Jeg boede i New York dengang og rejste meget og tjente ret gode penge, og inden jeg vidste af det, havde jeg samlet $ 20.000 i kreditkortgæld.

Så blev jeg fyret. Og pludselig var de $ 500 om måneden, jeg betalte i minimumsbetalinger, ikke gennemførlige. Jeg faldt bagefter. Så faldt jeg virkelig bag. Konti blev annulleret og debiteret og sendt til indsamlingsbureauer. Det var et rod.Annoncering

Jeg har brugt år på at beskæftige mig med det rod, og for at være ærlig arbejder jeg stadig på det. Jeg har ikke råd til at tilbagebetale gæld - det er en langsom, smertefuld og rodet proces, og ærligt talt er jeg ikke så god til det. Én ting jeg har blive god til, da min kredit score faldt lever uden kredit.

Det virker umuligt i denne online æra med kontanter, der bliver sjældnere og sjældnere, men det er ikke umuligt. Faktisk er der mange gode grunde til at leve uden kredit:Annoncering

• Det tvinger dig til at leve inden for dine muligheder. Når jeg havde betalingskort, kunne jeg altid rationalisere et stort køb. $ 400? Det er kun $ 12 om måneden! Tolv dollars virker ikke som en masse penge, gør det? Ellers ville jeg fortælle mig selv, at jeg ville betale det i næste måned - og i næste måned var der altid nogle presserende omkostninger, der forhindrede mig i at betale min saldo. Uden kredit kan jeg simpelthen ikke gøre det - der er intet at bruge, når min bankkontosaldo når nul. Der er ingen måde at skubbe omkostninger ind i fremtiden - jeg kan kun bruge det, jeg har, når jeg har det.
• Ting koster hvad de koster. Det køb på $ 400, jeg lige har nævnt? Under hensyntagen til renter og årlige gebyrer kan det let koste $ 1000, $ 2000 eller endnu mere, hvilket kun betaler minimum månedlige betalinger. Disse omkostninger begraves i det samlede gebyrbeløb - du betaler lidt og opkræver lidt mere, betaler lidt og opkræver lidt mere, og snart har du ingen idé om, hvad du betaler for, eller hvor meget du ' betaler for det igen. Uden kredit går jeg ind i butikken, betaler $ 400 kontant, og det er det: $ 400, periode. Eller oftere jeg gør det ikke betale $ 400, fordi jeg ikke har råd til det.
• Det tvinger dig til at disciplinere dine udgifter. Når du har $ 10.000 i tilgængelig kredit, er det let at blive båret af. At leve uden kredit betyder at afveje hvert køb, enhver udgift mod dine tilgængelige kontanter. $ 400 virker som meget mere, når det kommer ud af min månedlige lønseddel, end når det kommer ud af en revolverende kreditlinje med tusindvis af dollars at gå, før jeg maksimerer. Hvis der er noget, jeg vil, skal jeg arbejde for det - enten ved at finde en måde at udligne udgiften på eller ved at spare op over tid, indtil jeg har råd til det. Uanset hvad bliver impulsudgifter umulige.
• Du kan ikke misligholde kontanter. Kontanter ringer ikke til dig på arbejde, sender truende breve eller sporer dig gennem dine referencer. Du betaler, og det er det.

Min største beklagelse er, at jeg ikke var klar over alt dette på det tidspunkt, og at jeg ikke tog skridt til at leve uden kredit, når det ville have været et valg snarere end et tvunget eksil. Men jeg ville ikke gå tilbage; hvis jeg på en eller anden måde vågnede med perfekt kredit i morgen, ville jeg stadig holde mig til min kreditfri livsstil af ovenstående grunde.

Der er selvfølgelig nogle ulemper. Hvis du ønsker at købe et hus en dag, vil du sandsynligvis have en vis kredithistorik, selvom optegnelser over betalinger til lejehjælp og lejebetalinger ofte er tilstrækkelige (selvom hvem ved, hvordan realkreditfeltet ser ud, når nuværende nedsmeltning fungerer selv?) Ligeledes kan det være svært at købe en bil.Annoncering

Men det handler om det. Mellem mit betalingskort og min PayPal-konto har jeg ingen problemer med at bestille online - PayPal tilbyder endda virtuelle kreditkort til onlinebestilling. På samme måde kan du næsten altid bruge et betalingskort til at foretage rejsebestillinger eller til leje (nogle gange opkræver de et depositum på din konto, som derefter opkræves, når du betaler den endelige regning, så du skal være i stand til at dække både depositum og betalingen).

Det er seks år siden, at jeg sidste gang debiterede en revolverende konto, og den dag i dag savner jeg det ikke. Jeg har fundet mig selv ved at løbe kort et par gange, men for at være ærlig, at stramme mit bælte i en uge eller to virker ikke så slemt ved siden af ​​udsigten til at bruge 20 år på at betale saldoen på et kreditkort . Og mens jeg stadig får orden på mit hus i dag, vil jeg om ti år være i meget bedre form, end jeg ville være, hvis jeg aldrig havde skruet sammen og stadig havde en lomme fuld af plastik.